2015年五道口金融学院《金融学综合》硕士考研大纲

　　一、考试性质
　　《金融学综合》是2015年金融硕士（MOF）专业学位研究生入学统一考试的科目之一。《金融学综合》考试要力求反映金融硕士专业学位的特点，科学、公平、准确、规范地测评考生的基本素质和综合能力，选拔具有发展潜力的优秀人才入学，为国家的经济建设培养具有良好职业道德、具有较强分析与解决实际问题能力的高层次、应用型、复合型的金融专业人才。
　　二、考试要求
　　测试考生对于与金融学和公司财务相关的基本概念、基础理论的掌握和运用能力。
　　三、考试内容
　　第一部分  投资学
　　1、 投资组合理论与投资组合管理
　　l  风险与收益的度量
　　l  风险厌恶与风险资产的资本配置
　　l  优化风险投资组合与指数模型
　　l  积极的投资组合管理理论
　　l  投资组合业绩评估
　　2、 均衡资本市场
　　l  资本资产定价模型
　　l  无套利定价理论
　　l  有效市场假说
　　l  证券收益的实证分析（包括：CAPM，APT，Fama-French三因子模型）
　　3、 固定收益证券
　　l  债券的价格与收益
　　l  利率的期限结构
　　l  利率风险管理
　　l  信用风险和信用衍生产品
　　4、 期权、期货与其它衍生证券
　　●  期权定价理论和运用
　　●  期货和互换
　　● 期权、期货和互换市场
　　5、 金融中介、机构
　　l  资产市场类别与金融工具
　　l  证券交易和监管机制
　　l  金融机构（包括：共同基金、投资公司、对冲基金）
　　第二部分  公司财务
　　1、 财务报表分析
　　●  会计报表
　　●  财务比率分析
　　2、 资本预算
　　● 现金流与折现
　　● 投资决策方法比较
　　● 自由现金流
　　● 项目净现值
　　3、 价值
　　●  债券的估值
　　●  股票的估值
　　4、 公司资本成本
　　● 股权成本与市场投资组合
　　● 贝塔（b）的估计
　　● 债务成本
　　● 加权平均资本成本（WACC）
　　5、 资本结构与公司价值
　　●  完全市场中的资本结构与公司价值
　　●  课税、财务困境与资本结构
　　●  代理问题、信息不对称与资本结构
　　第三部分  货币银行和国际金融
　　1、 商业银行以及其它金融机构
　　●  商业银行的资产和负债业务
　　●  商业银行的中间业务和表外业务
　　●  商业银行的风险特征
　　●  金融体系的构成和功能
　　●  各类金融机构的主要功能
　　2、 中央银行以及金融监管
　　●  中央银行职能和业务
　　●  金融监管理论和金融监管措施
　　●  巴塞尔协议
　　3、 货币需求与供求
　　●  货币需求理论
　　●  货币供给理论
　　●  通货膨胀与通货紧缩
　　4、 货币政策
　　●  货币政策及其目标
　　●  货币政策工具
　　●  货币政策的传导机制
　　5、 国际收支与国际资本流动
　　●  国际收支平衡表和国际收支调节
　　●  国际储备
　　●  国际资本流动
　　●  国际货币体系
　　6.  外汇与汇率
　　●  汇率与汇率制度
　　●  币值、利率与汇率
　　●  汇率决定理论
　　7.  国际金融市场
　　●  外汇期货与期权
　　●  货币互换，利率互换，远期利率协议
　　●  欧洲货币市场
　　四、考试方式与分值
　　本科目满分150分，其中，投资学、公司财务和货币银行部分各50分，由清华大学命题，全国统一考试。